Ang arkitektura ng Nvidia 800VDC ay nagpapalakas ng bagong landas para sa mga de-koryenteng kagamitan! Legrand, Siemens itinampok ng Goldman Sachs

Ayon sa Filipino Stock Market APP, napag-alaman na kamakailan ay naglabas ng research report ang Goldman Sachs kung saan binigyang-diin nila na ang diskusyon ng mga mamumuhunan ay lalong nakatuon sa 800VDC na arkitektura ng Nvidia (NVDA.US), pati na rin ang progreso ng mga pangunahing electrical equipment Original Equipment Manufacturers (OEM) sa pagpapaunlad ng kanilang mga produkto. Ang mga pagbabagong teknolohikal na ito ay maaaring muling hubugin ang kompetisyon sa industriya. Sa ilalim ng nasasakupan ng Goldman Sachs sa Europa, para sa investment theme na data center demand, naniniwala ang bangko na ang may pinakamagandang valuation opportunity ay ang Legrand (ngayong tinaas sa “Buy” rating), kasunod ang Siemens (pananatili ang “Buy” rating).

Ang transisyon patungo sa 800VDC power distribution architecture ay pangunahing layunin upang tugunan ang mga pisikal at elektrikal na hadlang dala ng mabilis na paglawak ng mga susunod na henerasyong AI workloads. Sa prosesong ito, ang rack power density ay umaakyat mula sa ilang dosenang kilowatt patungo sa higit isang megawatt kada rack. Ang arkitektura na ito ay magbibigay-daan sa mas mataas na electrical efficiency, hanggang 45% na pagbawas sa paggamit ng copper, at mas mahusay na pamamahala sa mabilis na pagbabago ng demand ng load. Ang mga pangunahing produktong kasalukuyang binubuo ay kinabibilangan ng: upstream medium-voltage (MV) Uninterruptible Power Supplies (UPS) at mga sidecar power modules na ginagamit sa hybrid na configuration at malapit sa rack deployment; Solid State Transformers (SST) o MV rectifiers para sa pangunahing power conversion; high efficiency DC-DC converters; solid-state circuit breakers; gayundin mga advanced na energy storage system (CESS/BESS).

Ang kompetibong kalakaran sa 800VDC products ay sumasaklaw sa mga tradisyonal na lider sa electrical equipment, mga solar inverter manufacturer, at mga startup na nakatuon sa Solid State Transformer (SST). Napansin ng Goldman Sachs na may pagkakaiba ang mga kumpanya sa pagpili ng teknikal na ruta ng produkto, at nagkakaiba rin ang inaasahang timeline para sa hybrid AC/DC retrofit solutions at ganap na native na 800VDC architectures. Sa mga tradisyonal na lider sa industriya, tila may pinaka-kumpletong product portfolio ang Legrand, Schneider Electric, Eaton (EYN.US), Vertiv (VRT.US) at Delta, na sumasaklaw parehong mga tradisyonal na produkto (kabilang ang power transmission chain, cooling infrastructure, at network infrastructure), at mga produktong inaangkop para sa 800VDC architectures. Ang naturang mga kumpanya ay nagbabalak maglunsad ng side-mounted power modules, at kasalukuyang bumubuo o nagpo-promote ng commercialization ng Solid State Transformers (SST).

Partikular na dapat bigyang pansin na sa Capital Markets Day (CMD), inilahad ng Legrand ang hanay ng kanilang mga produkto na lumampas pa sa inaasahan ng Goldman Sachs. Ilan sa mga tampok nito ang pagpapakilala ng bagong side-mounted power modules, organic liquid cooling solutions, at AI load stabilizers, gayundin ang pagsisiwalat na sila ay kasalukuyang bumubuo ng Solid State Transformer (SST). Ang mga bagong produktong ito ay halos bumuo na ng kumpletong portfolio para sa Legrand, at tumutulong sa kumpanyang lumayo mula sa dating depensa sa tradisyonal na data center white space infrastructure business. Ito rin ang pangunahing investment logic kung bakit tinaas ng bangko ang rating nito sa “Buy”.

Kasabay ng transisyon tungo sa 800VDC architecture, kabilang sa mga pinagtutuunan pa ng pansin ang mga teknolohiyang tulad ng specialized cables at liquid cooling technology. Dahil sa mas mababang current demand, mas manipis at mas maliit ang maaaring gamitin na kable. Bagaman ang pagbawas sa copper consumption ay posibleng magdulot ng negatibong epekto sa volume ng benta, para sa mga nangunguna sa Europa tulad ng Prysmian (“Buy” rating) at Nexans (“Buy” rating), ang average selling price (ASP) ng mga produkto ay inaasahang tataas bunsod ng mas mataas na engineering at technical content—kaya maaaring tumaas ang kanilang margin. Ang mataas na konsentrasyon ng power sa susunod na henerasyon ng AI data center (AIDC) ay maaari ring mapabilis ang paggamit ng High-Temperature Superconducting (HTS) cables, kung saan ang Nexans ay market pioneer.

Ang liquid cooling technology ay naging mahalagang teknolohiya upang mapanatili ang MW-class rack load operation sa mga 800VDC data centers, kahit anong configuration—hybrid man o buong 800VDC ang arkitektura. Ang Invidia at Vertiv ay may malawak na hanay ng liquid cooling products na sumasaklaw mula cold plates, pipework, hanggang sa coolant distribution units (CDU); habang ang Alfa Laval naman ang market leader sa mga copper brazed heat exchangers na ginagamit sa CDU.