El dólar australiano sigue fortaleciéndose tras la postura agresiva del RBA. La dirección del dólar estadounidense depende del próximo informe de nóminas no agrícolas de Estados Unidos.
Resumen de los Fundamentos del Mercado
Actualización del Dólar Estadounidense (USD)
El dólar estadounidense experimentó una presión bajista adicional ayer tras la publicación de datos de Ventas Minoristas y del Índice de Costos Laborales de EE.UU. más débiles de lo esperado. Como resultado de estas cifras menos favorables, las expectativas del mercado cambiaron levemente, anticipando ahora 60 puntos básicos de recortes de tasas para fin de año, frente a los 58 puntos básicos previstos antes de la publicación de los datos.
La atención está puesta en el informe de Nóminas No Agrícolas (NFP) de EE.UU. de hoy, que podría desempeñar un papel crucial en la dirección del dólar. Si los datos son sólidos, existe una posibilidad significativa de que los mercados ajusten sus perspectivas hacia una postura más agresiva, lo que potencialmente podría desencadenar un repunte generalizado del billete verde.
Por el contrario, un informe de NFP decepcionante probablemente reforzaría el argumento a favor de un mayor relajamiento por parte de la Reserva Federal. Esto podría llevar a los operadores a adelantar sus expectativas de recortes de tasas, especialmente dado que algunos funcionarios de la Fed han expresado dudas sobre la estabilidad del mercado laboral. En este escenario, el dólar estadounidense probablemente enfrentaría una renovada presión vendedora.
Perspectivas del Dólar Australiano (AUD)
El dólar australiano continúa fortaleciéndose, respaldado por la postura agresiva del Banco de Reserva de Australia (RBA). Recientemente, el RBA aumentó su tasa de efectivo en 25 puntos básicos, elevándola a 3,85%. El banco central sorprendió a los mercados al señalar la posibilidad de dos subas adicionales de tasas antes de fin de año, cuando anteriormente solo se preveía una.
Hoy, el AUD recibió un impulso adicional tras los comentarios contundentes de Hauser del RBA, quien reafirmó la disposición del banco central para endurecer la política si es necesario. Aunque estas declaraciones no son del todo nuevas, destacan el entusiasmo del mercado por comprar dólares australianos.
Análisis Diario del Gráfico: AUDUSD
En el marco temporal diario, el AUDUSD se está acercando a una zona de resistencia significativa cerca de 0,7150. Una línea de tendencia sigue apoyando el impulso alcista actual. Para los compradores, entrar en posiciones cerca de esta línea de tendencia ofrece una oportunidad favorable de riesgo/beneficio para buscar nuevos máximos. Los vendedores, por su parte, pueden esperar una ruptura decisiva por debajo de la línea de tendencia para iniciar posiciones apuntando a un movimiento hacia la próxima zona de soporte alrededor de 0,68.
Análisis del Gráfico de 4 Horas: AUDUSD
En el gráfico de 4 horas, se ha formado una zona de soporte menor alrededor de 0,7090. Si el precio retrocede a este nivel, es probable que los compradores intervengan, colocando stops justo por debajo del soporte y apuntando a una continuación de la tendencia alcista. Los vendedores, en cambio, estarán atentos a una ruptura por debajo de esta zona para buscar un movimiento hacia la línea de tendencia subyacente.
Análisis del Gráfico de 1 Hora: AUDUSD
En el marco temporal de 1 hora, el nivel de soporte 0,7090 —reforzado por una línea de tendencia menor— ofrece a los compradores un punto de entrada prometedor con un perfil de riesgo favorable. Los vendedores estarán atentos a una ruptura por debajo de esta área, lo que podría abrir la puerta a una caída hacia la línea de tendencia principal cerca de 0,6950. Las líneas rojas en el gráfico indican el rango diario promedio para hoy.
Próximos Eventos Económicos Clave
- Hoy: Informe de Nóminas No Agrícolas (NFP) de EE.UU.
- Mañana: Datos de Solicitudes de Subsidio por Desempleo en EE.UU.
- Viernes: Publicación del Índice de Precios al Consumidor (IPC) de EE.UU.
Descargo de responsabilidad: El contenido de este artículo refleja únicamente la opinión del autor y no representa en modo alguno a la plataforma. Este artículo no se pretende servir de referencia para tomar decisiones de inversión.
También te puede gustar
Solían comprar frenéticamente, pero ahora el “arsenal” se redujo en 51 billones de won: los pequeños inversores de Corea ya no pueden comprar.
En cuatro meses, el "arsenal" de fondos de pequeños inversores surcoreanos cayó un 36,5%, regresando a los niveles de principios de año. Aunque los minoristas han acumulado compras netas superiores a 75 billones de wones, el flujo de nuevo capital se ha interrumpido y la reposición es mucho más lenta que el ritmo de consumo. Sumado a la caída mensual de casi un 20% del KOSPI, la continua venta neta por parte de inversores extranjeros y las preocupaciones por el riesgo crediticio de la inteligencia artificial, las acciones surcoreanas, sin el respaldo del capital privado, probablemente no verán una recuperación sostenida en el corto plazo.
¡La disolución de las "transacciones de consenso" y el nacimiento de un nuevo consenso! Goldman Sachs responde: ¿Por qué las instituciones están reduciendo significativamente sus posiciones en IA ahora?
La operación extremadamente saturada de "apostar a favor de la AI y en contra de todo lo demás" está siendo dolorosamente desmontada: el mercado ya no se conforma con la narrativa de "quemar dinero", y los gigantes de la nube deben mostrar ingresos reales y visibles mientras destinan 1,1 billones de dólares en gastos de capital. El déficit eléctrico de 40-50 gigavatios, el aumento del costo del dinero y el cambio de paradigma macroeconómico hacia una era de "exceso de gasto" están transformando la inversión en AI de una cuestión de fe a un duro examen de monetización.
El gasto de capital en IA enfrenta un dilema: si se acelera, la liquidez se ve presionada; si se desacelera, se pierde la narrativa de crecimiento
Nomura considera que la narrativa de inversión en IA está atrapada en una contradicción interna: si los gigantes de la nube aceleran el gasto de capital, el flujo de caja libre seguirá consumiéndose y la sostenibilidad del financiamiento se pondrá en duda; si lo desaceleran, significaría que las expectativas de demanda y rentabilidad de la IA no se cumplen. Ambas opciones apuntan a ventas masivas. Las posiciones largas y apalancadas acumuladas durante el boom de los "agentes inteligentes" en septiembre provocaron grandes liquidaciones cuando se dispararon catalizadores negativos, y esto se extendió al mercado de bonos estadounidenses, tipos de cambio y commodities, generando un desapalancamiento sistémico.
CEO de Amazon (AMZN.US): La capacidad de computación en la nube de AWS ya está vendida hasta 2027 y para 2028 también hay una gran cantidad de capacidad reservada por los clientes.
Jassy afirmó el viernes que, con el creciente aumento en la demanda de infraestructura de inteligencia artificial (IA), la capacidad de computación en la nube de Amazon AWS está prácticamente agotada hasta 2027, y para 2028 también ya hay una gran parte comprometida por reservas de clientes.
Precios de las criptos
Más
