طلبات توربينات الغاز العالمية في الربع الثاني ارتفعت بنسبة 71% لتسجل رقمًا قياسيًا! المؤسسات المالية الكبرى تؤكد دخول توربينات الغاز في “دورة فائقة”، والرواد في القطاع قد امتلأت جداول إنتاجهم حتى عام 2030

أفادت تطبيق زاوية المالية العربية أنه قالت JPMorgan إن الطلب المتزايد بشكل كبير على الطاقة دفع إلى تحقيق رقم قياسي عالمي جديد لطلبات توربينات الغاز في الربع من أبريل إلى يونيو. وذكر محللو JPMorgan، من بينهم فيل بلور، في تقرير صدر يوم الاثنين، أن حجم طلبات توربينات الغاز حول العالم بلغ حوالي 38 جيجاوات (GW) في الربع الثاني من هذا العام، بزيادة 29% عن الربع الأول، وبزيادة 71% عن نفس الفترة من العام الماضي. أشار المحللون إلى أن الولايات المتحدة لا تزال السوق الأكبر، وتستحوذ على نحو نصف حصص الطلبات.

وبحسب بيانات JPMorgan، حصلت شركة Siemens Energy AG على أكبر حجم من الطلبات في الربع الثاني بنحو 12.5 جيجاوات، تلتها شركة General Electric Co. بحجم طلبات بلغ 11.3 جيجاوات، فيما جاءت Mitsubishi Power Ltd. في المرتبة الثالثة بحجم 5.3 جيجاوات. وأضاف المحللون في البنك إلى أن نمو الطلب يدفع التكاليف إلى الأعلى. حيث ستصل تكلفة توربين غاز مشترك مخطط تسليمه عام 2031 إلى ثلاثة أضعاف سعر الوحدة التي تم تسليمها العام الماضي.

امتدت المنافسة في الذكاء الاصطناعي (AI) من الخوارزميات إلى التوريد الفيزيائي للطاقة، حيث أصبحت توربينات الغاز الثقيلة تعتبر لدى عمالقة التكنولوجيا أصلاً استراتيجياً مرغوباً فيه كشرائح المعالجات. في الواقع، ازدهرت سوق توربينات الغاز بدفع من AI منذ فترة طويلة. ووفقاً لتقديرات شركة الأبحاث الاستثمارية الأمريكية Melius Research، ارتفعت أسعار توربينات الغاز بنحو 300% خلال السنوات الثلاث الماضية. وتأتي هذه القفزة السعرية نتيجة اختلال هيكلي حاد في جانبي العرض والطلب.

على جانب الطلب، يزداد استهلاك مراكز البيانات للكهرباء بوتيرة سريعة. فقد حذرت الوكالة الدولية للطاقة (IEA) من أن استهلاك مراكز البيانات للكهرباء عالمياً سيزداد من حوالي 415 مليار كيلوواط/ساعة في 2024 إلى نحو 945 مليار كيلوواط/ساعة في 2030، لترتفع حصتها من إجمالي استهلاك الكهرباء في العالم من 1.5% إلى ما يقرب من 3%. وخلال الفترة ما بين 2024 و2030، يقدر أن يصل معدل النمو السنوي المركب لاستهلاك كهرباء مراكز البيانات إلى حوالي 15%، وهو أعلى بكثير من معدل نمو استهلاك الطاقة في المجتمع ككل.

ووفقاً لبيانات Morgan Stanley، فقد قفز العجز في الطاقة الكهربائية لمراكز البيانات الأمريكية إلى 55 جيجاوات، مما أجبر العديد من مشاريع الحوسبة على تأجيل الإطلاق بسبب قيود الاتصال بالشبكة العامة. ولهذا، يتجه المشاركون في قطاع AI بشكل متزايد إلى شراء حلول الطاقة "بعيداً عن الشبكة".

وتعد توربينات الغاز الحل الأمثل لسد هذا العجز بفضل ميزاتها الفريدة. فعلى عكس الطاقة المتجددة مثل الرياح والطاقة الشمسية ذات الإنتاج المتقطع، تتيح توربينات الغاز جدولة مستقرة على مدار الساعة (7×24)، وسرعة استجابة تصل إلى ميلي ثانية، إلى جانب ميزة فترة البناء القصيرة التي تتيح التشغيل في غضون 12 إلى 18 شهراً، بما يتناسب مع الحاجة السريعة لإنشاء مراكز بيانات AI.

لكن في الوقت الذي يشهد فيه الطلب توسعاً سريعاً، تظل إمدادات توربينات الغاز مقيدة بارتفاع الحواجز التصنيعية، مع تأخر وتيرة توسيع القدرة الإنتاجية بشكل كبير. مدفوعة بمراكز البيانات الأمريكية العاملة بالذكاء الاصطناعي والتحول العالمي في هيكل الطاقة، ارتفعت الطلبات على توربينات الغاز بشكل هائل، بحيث من المتوقع أن يتجاوز الطلب العالمي 100 جيجاوات في 2025، ويصل إلى 117 جيجاوات في 2026. لكن وبسبب الحواجز التصنيعية العالية، من المتوقع ألا يتجاوز العرض العالمي لتوربينات الغاز 50-60 جيجاوات في 2025.

في ظل استمرار التوتر بين العرض والطلب، تؤكد نتائج الشركات الرائدة الأداء القوي لقطاع الصناعة. أظهرت نتائج الربع الأول لشركة GE Vernova (GEV.US) إيرادات بلغت 9.339 مليار دولار بزيادة سنوية 16%، وEBITDA معدلة بقيمة 896 مليون دولار تقريباً الضعف عن نفس الفترة من العام الماضي. وأشارت إدارة الشركة في اتصال هاتفي إلى أنه من المتوقع أن يصل حجم الطلبات المتراكمة لتوربينات الغاز إلى 100 جيجاوات بنهاية 2026، وأن "الطاقة الإنتاجية لعامي 2029 و2030 ستكون شبه ممتلئة".

كما عززت Siemens Energy في مؤتمر نتائجها التوقعات الإيجابية لأسواق التوربينات، حيث رفعت الطلب السنوي المتوقع للقطاع خلال السنوات المقبلة إلى حوالي 110-120 جيجاوات (بدلاً من 90-100 جيجاوات سابقاً)، وأكدت عدم ملاحظة أي تراجع في الطلب حتى الآن. أوضحت الشركة أيضاً أن فترة التسليم القصيرة تعتبر مورداً نادراً في مشاريع مراكز البيانات وشركات الحوسبة السحابية العملاقة، حيث تتيح أسعاراً أعلى، وشددت على أن توسع القدرة الإنتاجية في الصناعة يتم بشكل عقلاني، وأن ذلك لا يكفي لتغيير الاختلال بين العرض والطلب في السوق المتعلقة بتوربينات الغاز الصناعية.