BUZZ - Jefferies оптимістично оцінює американський круїзний сектор; Royal Caribbean зростає завдяки підвищенню рейтингу

З 8 жовтня, за повідомленням Reuters, акції Microsoft стрімко зростають з липня після оптимістичного прогнозу підсумків (link), і технічний аналіз показує подальший потенціал для зростання. Докладні технічні графіки дивіться тут (link). Технічний аналіз використовує історичну динаміку цін на графіках, щоб передбачити майбутній ринок. Тижневий графік Microsoft показує, що акції наближаються до свого історичного максимуму 2025 року, який зараз менше ніж на 5% вище поточної вартості. Прорив цього максимуму може викликати сильний сплеск зростання. Коли акція, як-от Microsoft, зростає більш ніж на 50% з червневого мінімуму, зазвичай відбувається коротка пауза. Ранні інвестори фіксують прибуток, а нові — готуються до наступної хвилі зростання. Саме це сталося з Microsoft з початку серпня до кінця вересня, коли ціна коливалася в дуже вузькому діапазоні. Таку паузу аналітики називають "консолідацією" і вважають її здоровою — як відпочинок бігуна перед черговим ривком. Цього тижня акції Microsoft пробили цей вузький діапазон консолідації, що вказує на можливий початок нового етапу зростання. У цей момент аналітики використовують інструменти оцінки волатильності та імпульсу, щоб виявити, чи збережеться тренд. Один з таких інструментів — смуги Боллінджера, які малюють лінії вище і нижче від ковзаючої середньої ціни. Якщо волатильність збільшується, смуги розширюються, що сигналізує про новий імпульс. На 20-тижневому графіку Microsoft спостерігається саме таке розширення. Інший показник — MACD, який порівнює дві ковзаючі середні з різними періодами, щоб показати, чи зростає купівельний тиск. Цей індикатор також йде вгору, сигналізуючи про потенціал подальшого зростання Microsoft. За даними LSEG, Microsoft закрилася в середу на рівні 529,76 долара. Для оцінки потенціалу аналітики проєктують попередній ріст до фази консолідації вгору, з орієнтовною ціллю від 700 до 750 доларів — за умови подолання історичного максимуму 555,45 долара. Попередні максимуми, особливо історичні, можуть уповільнити або зупинити зростання через часткову фіксацію прибутку. Прорив цих рівнів зазвичай прискорює зростання. Водночас на тлі високих цін на нафту й зростання дохідності облігацій, загальна ринкова волатильність залишається високою. Якщо акції Microsoft впадуть нижче діапазону 465–480 доларів, це означатиме завершення поточного зростального тренду. Microsoft наразі не відповіла на запит щодо коментаря. Графік показує: - Істотне відновлення вартості акцій Microsoft з червневого мінімуму - Якщо буде подолано історичний максимум 555,45 долара, цінова орієнтація — в діапазоні 700-750 доларів - Якщо впаде нижче діапазону 465-480 доларів, це буде сигналом завершення поточної хвилі зростання («Market Charting» — це щоденна колонка від Reuters, базована на технічному аналізі фінансових графіків для оцінки ймовірних майбутніх рухів цін, і не є гарантією результату. Колонка не є інвестиційною або торговою рекомендацією.) (Для зручності тих, для кого англійська не є рідною, Reuters автоматично перекладає новини кількома мовами. Через можливі помилки автоматичний переклад Reuters є тільки для зручності читачів і не гарантує його точність; агенція не несе відповідальності за будь-які збитки через використання автоматичного перекладу.)

За даними Reuters 8 жовтня, на місячному графіку EUR/USD формуються два ведмежих сигнали, обидва з яких можуть бути підтверджені закриттям жовтня: по-перше, прорив нижньої межі діапазону, що тримався понад рік, по-друге, закриття нижче 100-місячної ковзної середньої. Після росту з 1.0125 до 1.1830 у період з лютого по липень 2025 року EUR/USD консолідувався у діапазоні 1.1325–1.2084. З точки зору цін закриття, 200-місячна ковзна середня (нині на рівні 1.1825) слугувала головним опором, а 100-місячна ковзна середня (тепер на 1.1194) забезпечувала підтримку. Під тиском фіскальних проблем пара знизилася з трохи більш ніж 1.1700 в серпні до мінімуму 1.1161 у жовтні, залишаючись біля 17-місячного мінімуму. Основні драйвери: зростання фіскальних і політичних ризиків у єврозоні, підвищення глобальної дохідності облігацій, сильний доллар на підтримці високих цін на енергоносії та жорстких очікувань щодо політики ФРС США. Підтвердження сигналів наразі ще не відбулося, оскільки місяць лише почався і динаміка не визначена: спотова ціна майже точно на рівні 100-місячної ковзної середньої. Якщо місяць закриється нижче 1.1325, відбудеться прорив діапазону; якщо закриття нижче 1.1194 – підтвердиться другий сигнал. Якщо стануться обидва одночасно, до кінця року можуть бути перевірені більш глибокі рівні підтримки. Ключові рівні: рівень Фібоначчі 38,2% фази росту з 1.0125 до 1.2084 становить 1.1336 – він збігається із дном діапазону і підсилює опір під час будь-якого відскоку. 50% корекції – це 1.1105, найближча мета на зниження. Верхня межа хмари Ichimoku на місячному графіку проходить по 1.0938 – між рівнями 50% і 61.8%. Рівень Фібоначчі 61,8% складає 1.0873 – це глибша ціль. Індикатори імпульсу: місячний RSI знижується, а 14-місячний показник імпульсу негативний, що підтримує ведмежий сценарій. Сигнали стають недійсними, якщо курс зросте і місячне закриття повернеться вище 1.1325, після чого пара повернеться до флета у діапазоні. Більше деталей читайте у FXBUZ EUR/USD Monthly Chart: https://fingfx.thomsonreuters.com/gfx/buzz/zdvxeqlxzpx/Pasted%20image%201791448056243.png (Reuters автоматично перекладає свої матеріали кількома мовами для зручності неангломовних читачів. Автоматичний переклад може містити неточності або бути поза контекстом, тому Reuters не гарантує точності автоматичного перекладу і не несе відповідальності за будь-які збитки чи втрати, пов’язані з використанням автоматичного перекладу.)

На тлі розпродажу французьких державних облігацій, прибутковість корпоративних облігацій на суму 215 мільярдів євро стала нижчою за державні облігації, а їх обсяг зріс у 18 разів з початку року, оскільки інвестори переключаються на якісні корпоративні облігації як засіб захисту від ризиків.