BNP Paribas: опрос программных дилеров показывает положительные сигналы, Oracle (ORCL.US) переживает «заметный поворотный момент»

По данным приложения Zhihu Finance, согласно последнему опросу дистрибьюторов программного обеспечения от BNP Paribas, при поддержке генеративного искусственного интеллекта (GenAI) компания Oracle (ORCL.US) находится на "заметном переломном этапе". Аналитик Стефан Словински в отчёте для клиентов отметил, что результаты опроса дистрибьюторов программного обеспечения улучшились в октябре — после падения, зафиксированного в июле, при этом особенно сильные показатели наблюдаются на европейском рынке. Также аналитик добавил, что индекс отслеживания расходов Oracle (оценивающий траты за последние три месяца) "неожиданно" вырос, тогда как у Adobe (ADBE.US) он оказался самым низким, а результаты Zoom (ZM.US) также ухудшились.

К другим компаниям с сильными и положительными результатами относятся Amazon (AMZN.US) AWS, занявшая первое место по оценкам; облачная платформа Google (GOOGL.US) и Microsoft (MSFT.US). В противоположность этому наименьшие показатели у IBM (IBM.US), далее следуют Zoom и Adobe.

По словам аналитика, генеративный искусственный интеллект остаётся областью с наибольшим спросом. Примечательно, что этот сектор уже обогнал кибербезопасность и стал наиболее востребованным направлением. Для сравнения, наименьший спрос на расходы отмечается в сферах управления человеческим капиталом и закупками.

Аналитик написал: "Мы считаем, что это может стать потенциальной точкой перелома для генеративного искусственного интеллекта — технология постепенно становится зрелой и начинает влиять на распределение бюджетов. Oracle демонстрирует заметный перелом в ключевых продуктовых категориях, Copilot от Microsoft также набирает обороты. Спрос на Microsoft 365 Copilot поднялся на второе место среди продуктов Microsoft, против пятого места в прошлом квартале; Dynamics оказался продуктом с наименьшим спросом, а в Европе спрос ослаб. Учитывая, что это традиционно слабый для Microsoft первый финансовый квартал (FQ1), данные по Copilot оказывают позитивную поддержку."

Аналитик добавил: "DB@AWS и DB@Azure от Oracle вошли в тройку продуктов с наивысшим спросом, улучшились также показатели OCI и Fusion. Учитывая важность OCI для роста, а DB@ для прибыльности, мы считаем, что результаты опроса по Oracle внушают уверенность."

Среди других основных выводов опроса: за счёт уверенных результатов Data Science и Snowpark, Snowflake (SNOW.US) обошла по показателям своего конкурента Databricks.