La percentuale di successo degli HBM4 di Samsung (SSNLF.US) supera l’80%, entrando ufficialmente nella fase di “golden yield”; i ricavi del terzo trimestre dovrebbero triplicare

Secondo quanto riportato da Jinse Finance, l'app di Zhihong Finance ha rilevato che il rendimento della sesta generazione di memoria HBM4 ad alta larghezza di banda di Samsung Electronics (SSNLF.US) è aumentato drasticamente dal meno del 60% nella fase iniziale della produzione di massa a circa l'80%, raggiungendo in anticipo l'obiettivo fissato dall'azienda per la fine dell'anno. Nel settore, un rendimento dell'80% è chiamato “rendimento d'oro”; questo risultato rappresenta un passo chiave di Samsung verso la redditività e la fornitura su larga scala dell'HBM4.

A febbraio di quest'anno, Samsung è stata la prima al mondo ad avviare la produzione e la fornitura di HBM4, ma il rendimento iniziale era sotto il 60%. Dopo circa sei mesi di ottimizzazione del processo, il rendimento è migliorato rapidamente e si è stabilizzato. Secondo fonti del settore citate nel rapporto, Samsung aveva inizialmente pianificato di raggiungere un rendimento dell'80% entro la fine del 2026, ma il progresso è ora significativamente in anticipo sui tempi.

Per quanto riguarda i motivi dell'aumento del rendimento, il rapporto sottolinea che il miglioramento di Samsung nel processo di pellicola non conduttiva a pressione termica (TC-NCF) è stato un importante fattore di supporto; altri analisti sottolineano che il miglioramento del rendimento dei chip DRAM di base 1c utilizzati nell'HBM4 ha anch'esso contribuito in modo determinante.

Con il raggiungimento del “rendimento d'oro”, la capacità produttiva e le prospettive di miglioramento della redditività di Samsung sono notevolmente aumentate. L'azienda ha dichiarato chiaramente che nel terzo trimestre il fatturato di HBM4 crescerà di oltre tre volte rispetto al trimestre precedente e nella seconda metà dell’anno il contributo dell’HBM4 sul totale dei ricavi HBM di Samsung supererà il 60%. Sul fronte della quota di mercato, Samsung ha fissato l'obiettivo della quota HBM di fine anno al 38%, allineandosi alla sua quota nel settore DRAM.

Secondo gli analisti, l'espansione della produzione di HBM4 può sostenere in modo efficace la produzione del prossimo acceleratore AI Vera Rubin di NVIDIA (NVDA.US) e aiutare grandi clienti come NVIDIA a diversificare la loro catena di approvvigionamento, riducendo la dipendenza da un singolo fornitore.

Lee Jong-hwan, professore di ingegneria dei sistemi di semiconduttori presso la Sangmyung University in Corea, ha dichiarato che, dal punto di vista di grandi clienti come NVIDIA, la diversificazione della fonte della catena di fornitura offre un vantaggio evidente rispetto alla dipendenza da un unico fornitore. Se Samsung riuscirà a sfruttare appieno l'opportunità dell'espansione della scala di fornitura HBM4, potrà rapidamente consolidare la sua posizione dominante nel mercato.

È da notare che anche il concorrente di Samsung, SK Hynix (SKHY.US), sta facendo rapidi progressi con HBM4. Secondo stime di esperti del settore, anche il rendimento di SK Hynix per HBM4 ha raggiunto circa l'80%. Grazie all'esperienza accumulata nella produzione di massa di vari prodotti HBM e alla propria tecnologia avanzata di riempimento inferiore dallo stampo a riciclo di qualità (MR-MUF), il settore prevede ampiamente che SK Hynix accelererà con successo la crescita della capacità nella seconda metà dell'anno.