Acciones estadounidenses durante la noche | "Viernes negro" golpea a los activos de riesgo, Nasdaq registra su peor día desde junio, la capitalización de mercado de Apple (AAPL.US) supera a Nvidia (NVDA.US) y vuelve al primer puesto mundial

De acuerdo con Zhi Tong Finance APP, el viernes los tres principales índices se desplomaron, el Nasdaq registró su peor desempeño diario desde junio, retrocediendo alrededor de un 8% desde su reciente máximo. El sector de chips sufrió presión generalizada, Nvidia (NVDA.US) cayó más del 4%. Según tres altos funcionarios de países del Golfo, el gobierno de Trump notificó a sus aliados del Golfo para que estén preparados para una posible nueva ronda de ataques militares intensos y breves el 4 de noviembre (el día después de las elecciones intermedias de EE. UU.). Trump espera con esta acción destruir aún más el programa nuclear iraní o forzar a Irán a llegar a un acuerdo. Desde el 1 de septiembre, EE. UU. no ha atacado nuevamente a Irán y continúa presionando a Teherán mediante un bloqueo naval de los puertos iraníes. Los funcionarios del Golfo no descartan que algunos países de la región se opongan a que EE. UU. utilice bases en su territorio para lanzar dichos ataques.

【Mercados estadounidenses】 Al cierre, el índice Dow Jones cayó 572.25 puntos, una baja del 1.09%, ubicándose en 51,770.31 puntos; el S&P 500 bajó 140.30 puntos, un retroceso del 1.82%, para cerrar en 7,580.09 puntos; el índice compuesto Nasdaq perdió 747.73 puntos, un 2.86% abajo, cerrando en 25,437.00 puntos. Intel (INTC.US) se desplomó un 28.58%, Sandisk (SNDK.US) bajó un 14.1%, Qualcomm (QCOM.US) perdió 11.12%, AMD (AMD.US) retrocedió 10.88%, Micron Technology (MU.US) bajó 5.3%, Nvidia (NVDA.US) cayó 4.22%, Amazon (AMZN.US) bajó 1.41% y Google (GOOGL.US) perdió 1.4%. El índice Nasdaq Golden Dragon China cayó 0.28% y Alibaba (BABA.US) retrocedió 1.54%.

【Mercados europeos】 El índice DAX30 de Alemania bajó 221.45 puntos, una baja del 0.85%, hasta 25,818.23 puntos; el FTSE 100 británico subió 4.99 puntos, un avance del 0.05%, hasta 10,727.06 puntos; el CAC40 francés cayó 0.58 puntos, una baja del 0.01%, hasta 7,969.42 puntos; el Euro Stoxx 50 bajó 76.22 puntos, un retroceso del 1.23%, para situarse en 6,130.85 puntos; el IBEX35 español retrocedió 206.14 puntos, una baja del 1.09%, a 18,651.46 puntos; el FTSE MIB italiano cayó 509.86 puntos, una caída del 1.02%, finalizando en 49,492.50 puntos.

【Mercado de divisas】 El índice dólar, que mide al dólar estadounidense frente a seis principales monedas, cayó un 0.16% y cerró en 101.878 en el mercado de divisas de Nueva York. Al cierre, un euro se cambiaba por 1.1167 dólares, por encima del 1.1162 del día anterior; una libra esterlina se cambiaba por 1.3394 dólares, superior al 1.3361 previo. Un dólar equivalía a 157.37 yenes, por debajo de los 157.96 yenes anteriores; un dólar equivalía a 0.8236 francos suizos, menos que los 0.8264 anteriores; un dólar valía 1.3956 dólares canadienses, inferior a los 1.3986 del día anterior; un dólar equivalía a 9.8170 coronas suecas, por debajo de las 9.8608 previas.

【Criptomonedas】 Bitcoin cayó por debajo del nivel de 77,000 dólares, cotizando al momento de la publicación en 76,979 dólares; Ethereum se situó en 2,236 dólares.

【Metales preciosos】 El oro al contado bajó 3.61% a 3,875.98 dólares; la plata al contado cayó 5.79% para cerrar en 49.137 dólares por onza.

【Petróleo】 El precio de los futuros de crudo ligero para entrega en diciembre en la Bolsa de Nueva York subió 2.12 dólares, cerrando en 104.12 dólares por barril, un alza del 2.08%; el Brent para diciembre aumentó 2.76 dólares, terminando en 117.64 dólares por barril, una subida del 2.4%.

【Noticias macroeconómicas】

Aumentan preocupaciones por el retorno de la inversión en IA; Nasdaq 100 enfrenta su tercera corrección técnica este año. El índice Nasdaq 100 cayó un 4.5% intradía en el mercado estadounidense el viernes, retrocediendo más de un 10% desde su máximo reciente y enfrentando su tercera corrección técnica en lo que va del año. Esta semana, el índice acumula una caída cercana al 3% debido a los decepcionantes resultados de Alphabet, Amazon, Intel y ServiceNow, que generaron ventas masivas en acciones tecnológicas. El mercado está reconsiderando el retorno de la inversión en IA, mientras que la demanda de financiamiento por parte de empresas tecnológicas ha incrementado la volatilidad en el sector. Estrategas de mercado señalaron que los inversores ya no dan por sentado que las inversiones en IA generarán retornos elevados, y que ahora prestan atención al rendimiento del capital y a la recuperación de la inversión original. La última vez que el mercado estadounidense tuvo tres o más variaciones del 10% o más en un año fue en 2022.

Logan de la Reserva Federal: Es necesario al menos dos subas más de tasas, totalizando 50 puntos básicos. El viernes, la presidenta de la Reserva Federal de Dallas, Logan, dijo que bajo el panorama económico actual, la Reserva Federal necesita al menos dos subas de tasas de 25 puntos básicos cada una, elevando la tasa de políticas un total de 50 puntos básicos, para luego pausar y evaluar la situación económica y financiera antes de decidir el siguiente paso. Logan participó esta semana en la votación de 10 a 2 en la Fed apoyando mantener el rango objetivo de la tasa de fondos federales entre 3.75%-4.00%. Según Logan, la inflación actual aún necesita mayor represión, y la tasa de política debe aumentar al menos 50 puntos básicos más para restringir suficientemente la economía y llevar la inflación al objetivo del 2%. Señaló que la perspectiva de la inversión tecnológica y la situación geopolítica provocan volatilidad en los mercados financieros; en este entorno, ajustar gradualmente la política ayuda a que hogares, empresas y participantes del mercado se adapten a tasas más altas y disminuye el riesgo de una contracción económica innecesaria. Logan enfatizó que la Fed debería comunicar claramente sus objetivos, lo que difiere de la postura de Powell de ofrecer orientación solo en tiempos de crisis. Considera que el entorno actual aún respalda el crecimiento económico; el aumento del costo de los préstamos a largo plazo refleja principalmente las expectativas de mayores tasas y crecimiento, no factores que por sí solos desaceleran la economía. Incluso si la Fed omite una subida de tasas en una reunión, no alterará el objetivo final de la política; mientras el mercado comprenda los planes de la Fed, el momento preciso de las subas tiene un impacto limitado en el costo del endeudamiento a largo plazo.

Mussalem de la Reserva Federal: Pronto será necesario volver a subir las tasas. El presidente de la Reserva Federal de St. Louis, Mussalem, habló antes de la reunión del Comité de Mercado Abierto en la sombra sobre la economía estadounidense y la política monetaria, afirmando: “Creo que es necesario un mayor endurecimiento de la política monetaria, y pronto será preciso actuar.” Mussalem considera que la inflación en EE. UU. sigue siendo demasiado alta y, si la Fed no sube más sus tasas, el riesgo inflacionario permanece sesgado al alza. Entre tanto, la economía en general y el mercado laboral de EE. UU. se mantienen sólidos, y las condiciones financieras generales continúan siendo flexibles.

【Noticias de empresas】

Apple supera a Nvidia y recupera el primer puesto global; su inversión relativamente conservadora demuestra resiliencia. El viernes, la capitalización de mercado de Apple (AAPL.US) alcanzó los 5.03 billones de dólares, superando los 4.93 billones de Nvidia (NVDA.US) y convirtiéndose así en la empresa cotizada de mayor valor del mundo. Es la primera vez desde finales de julio que Apple supera a Nvidia. Ese día, el precio de las acciones de Apple cayó un 1.2% y el de Nvidia bajó un 4.2%. Los resultados recientes de Intel (INTC.US) y Amazon (AMZN.US) incrementaron la preocupación del mercado sobre los retornos de las grandes inversiones de capital en IA, mientras que Alphabet (GOOG.US) y Meta Platforms (META.US) también han sido objeto de ventas. En contraste, la inversión en infraestructura más controlada de Apple y su flujo de caja libre más fuerte han hecho que la empresa muestre una resiliencia relativa durante el ajuste del sector tecnológico. En lo que va del año, las acciones de Apple han subido un 27%, mientras que Nvidia ha caído más del 10% en el último mes.

Alphabet, matriz de Google, planea participar en el plan estadounidense “Golden Dome” de 185 mil millones de dólares. Según fuentes cercanas, Alphabet (GOOG.US), matriz de Google, está en conversaciones con el Pentágono para participar en el plan de defensa misilística “Golden Dome” (“Cúpula Dorada”) impulsado por Trump con un valor de 185 mil millones de dólares, encargándose principalmente de la seguridad de datos, almacenamiento, redes y capacidades de ciberseguridad, para garantizar que la transmisión de datos del software de mando militar sea resiliente a ataques. Las discusiones aún están en etapas iniciales, y la empresa de redes Aalyria de Google también está involucrada en la preparación de dicha alianza. El Pentágono indicó que aún no ha tomado decisiones definitivas sobre la formación de una nueva alianza o sobre las empresas participantes.