أربع أجهزة Mac Studio تدير نموذجًا بمعايير تريليون، وتطلق Apple تحديًا لسردية Nvidia في مجال الاستدلال

تقوم Apple بإعادة تشكيل مشهد المنافسة في سوق أجهزة الذكاء الاصطناعي من خلال منطق "الاستدلال المحلي"، مستهدفة بشكل مباشر الحصة المحتملة لزيادة أعمال NVIDIA في مجال الاستدلال بالذكاء الاصطناعي.

سيبدأ تسليم جهاز Mac Studio إصدار M5 Ultra الأحدث من Apple في 22 سبتمبر، وهو يدعم حتى 512 جيجابايت من الذاكرة الموحدة، كما يمكن تشغيل مهام الاستدلال الموزعة عن طريق تجميع عدة أجهزة، وكانت Apple قد استعرضت مسبقًا تشغيل نموذج مكون من تريليون بارامتر بواسطة أربعة أجهزة Mac Studio معًا.

قال مدير الأجهزة في Apple، Johny Srouji، لوكالة رويترز إنه بمجرد أن تشتري الشركات الأجهزة، لم يعد عليها دفع رسوم على أساس الرموز عند كل طلب للاستدلال على السحابة، وبالنسبة للفرق التي تعمل بأحمال عمل مستقرة، قد يكون الاعتماد على القدرة الحاسوبية المحلية أكثر توفيرًا من تأجير وحدات معالجة الرسومات السحابية على المدى الطويل.

تكمن أهمية هذا الطرح بالنسبة لـ NVIDIA ليس في فقدان الطلبات الحالية مباشرة، بل لأنه إذا انتقلت المزيد من أعمال الاستدلال إلى الأجهزة الطرفية أو الأجهزة المملوكة للشركات، قد تصبح حصة NVIDIA في نمو أنشطة الاستدلال بالذكاء الاصطناعي أقل مما تتوقعه السوق حاليًا.

سعر سهم Apple قوي من الناحية التقنية حاليًا، في حين تواصل NVIDIA التداول في نطاق واسع بلا اتجاه متوسط المدى، وينصح بعض المحللين بالتعبير عن توقعات صعودية لـ Apple وتوقعات هبوطية لـ NVIDIA باستخدام الخيارات.

تغيير موقع المنتج: من "باستخدام الذكاء الاصطناعي" إلى "تشغيل الذكاء الاصطناعي"

غيرت Apple بشكل جذري موقع Mac Studio ليصبح من بيع جهاز "يستطيع استخدام الذكاء الاصطناعي" إلى بيع جهاز "يستطيع تشغيل الذكاء الاصطناعي".

جوهر هذا التحول يكمن في الفروق الهيكلية لتكلفة الاستدلال: إذ أن مستخدمي iPhone وMac دفعوا بالفعل ثمن الرقاقة، لذا فإن المهام المحلية لم تعد تتطلب المزيد من طلبات الاستدلال السحابية، والمنطق ذاته بات ممتدًا لمجال الأعمال.

يدعم جهاز M5 Ultra Mac Studio حتى 512 جيجابايت من الذاكرة الموحدة، وسيصل هذا الإصدار في أواخر أكتوبر. ويسمح الذاكرة الكبيرة للمستخدمين بتحميل نماذج لا يمكن لوحدة معالجة رسومات تقليدية واحدة تشغيلها، كما أن تجميع عدة أجهزة يخوّل توزيع أوزان نموذج مكون من تريليون بارامتر.

كانت Apple قد عرضت سابقًا تشغيل نموذج يتألف من تريليون بارامتر باستخدام أربعة أجهزة Mac Studio، ما يجعل الاستدلال المحلي خيارًا تقنيًا مجديًا ليحل محل بعض تجميعات وحدات معالجة الرسومات السحابية.

مع ذلك، يبقى التحدي الحقيقي خارج نطاق العروض التوضيحية لـ Apple ويتمثل في مقارنة سرعة الاستدلال وعدد المستخدمين المتزامنين وتكلفة التملك الإجمالية نسبياً بالإيجار السحابي، فهذه هي العوامل الحاسمة في قرارات شراء الشركات.

لا تزال NVIDIA في سلسلة الإمداد، لكن الحصة الإضافية مشكوك فيها

لن يحل Mac Studio مكان وحدات معالجة الرسومات في مراكز البيانات لكافة أحمال العمل، وApple نفسها تستخدم NVIDIA GPU على Google Cloud للمهام الشديدة في الذكاء الاصطناعي.

لكن ليس من الضروري أن تفقد NVIDIA الطلبيات الحالية، فمجرد تغير الطرح النسبي يكفي: إذا تم تنفيذ المزيد من عمليات الاستدلال على الأجهزة الطرفية أو على أجهزة الشركات، قد تصبح حصة NVIDIA في نمو أنشطة الذكاء الاصطناعي أقل من افتراضات السوق.

لا يزال سعر سهم NVIDIA بلا اتجاه متوسط المدى، عالقًا في نطاق واسع ويتداول بالقرب من قمته، بينما التقلب الضمني عند أدنى مستوياته منذ ما قبل الجائحة.

عادة ما يعكس انخفاض التقلب الضمني يقين السوق تجاه الاتجاهات المستقبلية، لكن التغير المحتمل في سرد الاستدلال بالذكاء الاصطناعي يمثل متغيرًا، وتسعير الخيارات الحالي بالكاد يأخذ في الحسبان هذا الخطر المرتبط بانتقال الاستدلال إلى الأجهزة المحلية.

لهذا السبب، ترى Goldman Sachs أن شراء خيارات البيع على NVIDIA قبل مراجعة التوقعات الربحية هبوطيًا هو طريقة منخفضة التكلفة للتعبير عن هذا التحول؛ بالمقابل، تفضل وجهة النظر الصعودية تجاه Apple مقابل توجه هبوطي على NVIDIA.

وتعتقد التحليلات أنه يمكن متابعة بيانات سرعة الاستدلال الفعلية وتكلفة التملك الإجمالية بعد توفر إصدار 512 جيجابايت في أواخر أكتوبر، فضلاً عن تعليقات عملاء الشركات بشأن تبني الاستدلال المحلي.